Komparace metod pro výpočet kapitálového požadavku pro tržní riziko -- Value at Risk
| Autor: | Mgr. Dan Hojdar |
|---|---|
| Rok: | 2000 - zimní |
| Vedoucí: | † prof. Ing. Michal Mejstřík CSc. |
| Konzultant: | |
| Typ práce: | Diplomová Finance a bankovnictví |
| Jazyk: | Český |
| Stránky: | 30 |
| Ocenění: | |
| Odkaz: | |
| Abstrakt: | Tato práce se zabývá statistickými metodami pro počítání potenciální ztráty investičního portfolia v určitém časovém intervalu. Tyto metody jsou známy pod názvem Value at Risk (VaR). Práce postupně probírá dvě nejčastěji používané metody v praxi: variance-covariance (VC) a historickou simulaci (HS). V případě VC metody tato práce srovnává statické exponenciální vážení navrhované v dokumentu RiskMetrics od JP Morgan s exponenciálním vážením závislém na kompozici portfolia. Dále demonstruje rozdílné chování VC a HS na hypotetických portfoliích podléhajících pouze riziku směnného kurzu. Práce se dále zabývá srovnáním metod pro počítání VaR se standardní metodou (SM) počítání kapitálové přiměřenosti vypracovanou BIS. Dále analyzuje technické nedostatky ve vyhlášce implementující SM v České republice. |
| Ke stažení: | Abstrakt |
